בלעדי לכלכליסט
הבנקים מתנגדים למכירת חלל תקשורת לדסק"ש של אלשטיין
דסק"ש הציעה לרכוש את החברה של יורוקום תקשורת דרך רכישת חוב של 250 מיליון שקל שחייבות חלל תקשורת ויורוקום נדל"ן לקונסורציום מלווים בראשות בנק מזרחי טפחות. במקביל, יודיעו הבנקים היום לביהמ"ש על כישלון המגעים עם סיידוף
הבנקים הנושים של יורוקום תקשורת מתנגדים להצעה שהגישה דסק"ש שבשליטת אדוארדו אלשטיין לרכוש את חלל תקשורת. הבנקים דיסקונט, הפועלים והבינלאומי, טוענים כי ההצעה חלקית ובלתי ראויה. לדבריהם, כדי לקנות את חלל תקשורת תצטרך דסק"ש להגיש הצעה לרכישת יורוקום נדל"ן כולה, או לרכישת כלל החוב של יורוקום נדל"ן.
קראו עוד בכלכליסט:
- אלשטיין: "יש בחלל תקשורת סיכון אבל זו הזדמנות מדהימה"
- אלשטיין מוביל השתלטות על חלל תקשורת דרך חוב יורוקום
- דסק"ש קיבלה הבהרות מהלפרין - והעביר הצעה לרכישה בשלבים של יורוקום
בתוך כך, הבנקים מתקרבים למכירה של יורוקום בחלקים, וצפויים למסור הבוקר לבית המשפט המחוזי הודעה שלפיה כשלו הנסיונות להגיע להסכמות על הסדר חדש עם נתי סיידוף, לאחר שזה חזר בו מכוונתו לרכוש את בזק. הדיון הבא בנושא ייערך ב־11 באפריל.
מנכ"לית קבוצת דיסקונט, לילך אשר טופילסקי צילום: רמי זרניגר
מה דעתך על מניית חלל תקשורת:
| קנייה חזקה | קנייה | המתן | מכירה | מכירה חזקה |
בהצעת הרכש לחלל תקשורת הציע אלשטיין להזרים לחברה 40 מיליון שקל, לשלם תמורת מניותיה 160 מיליון שקל, ובמקביל להעביר למזרחי טפחות וליתר הגופים שהלוו 250 מיליון שקל ליורוקום נדל"ן 105 מיליון שקל נוספים לכיסוי חלק מהחוב. מתווה זה משאיר את הבנקים ללא תמורה כלשהי עבור חלל תקשורת: התמורה כולה תעבור לנושי יורוקום נדל"ן.
למעשה, הבנקים מבקשים שאלשטיין יחזור למתווה הקודם שהציע לפני חודש. אלשטיין הציע אז לרכוש את חלל תקשורת ואת פרויקט הנדל"ן מידטאון תמורת 400 מיליון שקל, כך שחלק מהמתמורה תישאר בידי הבנקים. הבעיה היא שבאותה הצעה דרשו הבנקים מאלשטיין לשלם קנס של 200 מיליון שקל אם לא יצליח לקבל היתר שליטה בחלל תקשורת ובבזק, שהיתה חלק מהעסקה.
אדוארדו אלשטיין צילום: אוראל כהן במתווה שהגיש אלשטיין אתמול, ושאותו הבנקים דוחים, הוא הציע לרכוש מיורוקום את מניות השליטה (54.7%) בחלל תקשורת תמורת 160 מיליון שקל ‑ מחיר דומה לשווי הנוכחי של מניותיה בבורסה. ההצעה כללה גם אפשרות להזרים לחלל תקשורת סכום נוסף של עד 40 מיליון שקל כדי לחזק את ההון העצמי שלה. נוסף על כך הציעה דסק"ש להעמיד ליורוקום נדל"ן הלוואה בסכום השווה להפרש שבין יתרת ההלוואה שהעמיד בנק מזרחי טפחות ליורוקום נדל"ן (שמניות חלל תקשורת משועבדות להבטחתה), לבין תמורת מניות חלל ‑ בתנאי שהסכום הכולל של ההלוואה ושל התמורה למניות חלל תקשורת לא יעלה על 265 מיליון שקל.
בית המשפט יצטרך לאשר
ההצעה שאלשטיין הגיש כעת מותנית בקיומם של כמה תנאים, ובהם ביצוע בדיקת נאותות, קבלת אישור בית המשפט ואישורים רגולטוריים. אחד התנאים הוא קבלת הסכמתה של יורוקום לעסקה עוד היום (שככל הנראה תינתן). תנאי נוסף הוא הסכמת הבנקים הנושים של יורוקום תקשורת עד ל־11 באפריל ‑ וזו כנראה לא תתקבל. גם עם נושי יורוקום נדל"ן שבראשות מזרחי טפחות, המיוצגים ע"י חגי אולמן, לא הושגו הסכמות, והם מאלשטיין לוותר על כל ההתניות לעסקה.
