דיווח שוטף
בור(סה) ללא תחתית: המחזור בת"א בשפל של שנתיים - 345 מיליון שקל
מדובר במחזור המסחר הנמוך ביותר מאז אפריל 2012. לשם השוואה, מחזור המסחר הממוצע במאי עמד על 1.02 מיליארד שקל ביום; המדדים ת"א 25 ות"א 100 ננעלו ללא שינוי מהותי. החברה לישראל איבדה 1.5%, הלמן אלדובי: "תתקשה להשלים ההסדר בצים - מהלך הפיצול יתעכב"
תל בונד 20 תל בונד 40 תל בונד 40
16:30 - המדדים המובילים בבורסה ננעלו ללא שינוי מהותי ביום מסחר עצוב בבורסה של ת"א - מחזור המסחר הסתכם ב-345 מיליון שקל בלבד. מדובר ביום המסחר הגרוע ביותר מבחינת היקף המסחר מתחילת השנה. לשם השוואה, מחזור המסחר הממוצע במאי עמד על 1.02 מיליארד שקל ביום.
15:30 - מבט מהיר על מניות הבנקים, שעה לפני תום המסחר: מדד ת"א בנקים נסחר ביציבות, כשמבין חמשת הבנקים הגדולים רק מניית לאומינמצאת במתחם האדום, עם ירידה קלה של 0.2%. פועלים, מזרחי טפחות ודיסקונט נסחרים בעלייה קלה של 0.1%, ובינלאומי בעלייה של 0.2%. מניית פועלים מרכזת את המחזור הגבוה מבין החמישה, 6.5 מיליון שקל. כמו המחזור הכולל של הבורסה, גם כאן מדובר במחזור עלוב למדי למניית הבנקים הפעילה ביותר.
14:45 - הנהלת הפדרציה של הבורסות האירופאיות (Federation European of Securities Exchanges), צרפה את הבורסה של תל-אביב בקטגוריה חדשה המכונה "חבר נלווה". הקטגוריה מזכה את הבורסה ברוב הזכויות והטבות הליבה של חברים מן המניין, כולל אפשרות לקבלת מידע וזכאות לשלוח נציגם לכל קבוצות העבודה ולכל הוועדות של פדרציה. החברות אושרה באסיפה הכללית של הפדרציה שהתקיימה בשבוע שעבר בציריך והיא תיכנס לתוקפה החל מיולי 2014.
יוסי ביינארט, מנכ"ל הבורסה: "הבורסה בתל אביב גאה להצטרף כחבר נלווה לארגון הבורסות האירופאיות. אני מאמין שחברותנו תתרום לקידומו ושכלולו של שוק ההון הישראלי ותסייע לבורסה להוביל פרוייקטים בינלאומיים".
14:10 - עמית רוזנצויג, מנהל השקעות בכיר בהלמן אלדובי, מתייחס למסחר עד כה ואומר כי "המחזורים ממשיכים להיות נמוכים ביותר, כאשר נראה כי השוק המקומי נמצא בעמדת המתנה להודעת ריבית בנק ישראל מחר. החברה לישראל רושמת את הירידות החדות במעוף בצל הערכות כי החברה תתקשה להשלים בתקופה הקרובה את הסדר החוב בצים - עובדה שתעכב את מהלך הפיצול אותו מתכננת החברה. אג"ח ממשלת ישראל רושמות ירידות שערים קלות ועלייה בתשואות בתגובה לעליית התשואות בארה"ב בסופש ובהמתנה להחלטת הריבית".
14:00 - מעלות מעניקה לחברת מבני תעשייהשבשליטת כלכלית ירושלים דירוג A לקראת הנפקת אגרות חוב בהיקף של עד 250 מיליון שקל ע.נ.
13:40 - המלצותיו השבועיות של אלכס זבז'ינסקי, הכלכלן הראשי בבית ההשקעות מיטב דש:
"אנו ממליצים על מח"מ של כ- 3-4 שנים בתיק; האג"ח הארוכות ביותר על העקום, במיוחד בעקום הצמוד, עדיין האטרקטיביות ביותר ביחס לסיכון שלהן בהשוואה ליתר העקום; אנו ממשיכים להעדיף את האפיק השקלי על פני הצמוד; • אנו ממליצים על מעבר לאג"ח בדירוגים AA; אנו ממליצים לקצר מח"מ באפיק הקונצרני, במיוחד באג"ח הצמודות.
לאחרונה עלו המרווחים של האג"ח הקונצרניות בעלות מח"מ קצר של עד 3 שנים לעומת האג"ח הארוכות יותר. כתוצאה, הצטמצם הפער בין המרווח הממוצע באג"ח הקצרות לעומת הבינוניות והארוכות. בהתחשב בעובדה שלאחרונה גם השיפוע של עקום התשואות, ובמיוחד הצמוד, ירד משמעותית, הצטמצמו פערי התשואות בין האג"ח הקונצרניות הצמודות הקצרות לבינוניות והארוכות. כדאי לנצל זאת לקיצור רכיב הקונצרני של התיק, במיוחד באפיק הצמוד".
13:00 - מחציתו של יום המסחר: המחזור עומד על 159 מיליון שקל בלבד. מניית בזקמרכזת את המחזור הגבוה בבורסה - 10 מיליון שקל. טבעאחריה עם מחזור של 9.5 מיליון שקל. במדד ת"א 75 זוהי מניית הפניקסשמרכזת את המחזור הגבוה, עם 3 מיליון שקלים. הסגנית נכון לעכשיו היא אורמת, עם מחזור של 2.5 מיליון שקל.
12:30 - עיסקה משמעותית לחברת חילן: חברת שירותי השכר והמיחשוב דיווחה כי רכשה את הפעילות של נס ישראל תמורת 42 מיליון דולר. הפעילות הנרכשת של נס ישראל כוללת מחזור של 700 מיליון שקל (יותר מפי 2 מהמחזור של חילן) בשנה וכ-2,500 עובדים – פי 5 ממספר העובדים של חילן עד היום. הפעילות כוללת בעיקר מיקור חוץ לארגונים, פתרונות מחשוב עסקיים, פיתוחי תוכנה ושיווק ומכירת מוצרי טכנולוגיית מידע (IT). הרכישה אינה כוללת את החטיבה הביטחונית (TSG) ואת החברה הבת SwiftNess, מפעילת המסלקה הפנסיונית.
12:10 - המלצות שבועיות של מחלקת המחקר בלאומי שוקי הון בראשות דודי רזניק: "אנו ממשיכים להמליץ על מח"מ אחזקות של כ-5 שנים ועל אחזקה מאוזנת בין שקלים לא צמודים לצמודי מדד; על רקע סביבת הריבית הנמוכה הצפויה אנו ממליצים על אחזקת המח"מ השקלי הלא צמוד דרך האיגרות הארוכות בשילוב רכיב מזומן; בחלק הארוך ביותר של העקום נמשכת תלילות גבוהה מאוד בטווח של 30-10 שנים, הן בעקום הצמוד והן בעקום השקלי. לפיכך, אנו ממליצים על השקעה בסדרות הארוכות ביותר לטווח של 20 שנה ומעלה, חלף השקעה בטווח של 10 שנים; המרווחים ביחס לעוגן המק"מ באיגרות החוב השקליות בריבית משתנה ממשיכים להיות נמוכים יחסית, ולכן אנו ממליצים להימנע מהשקעה באיגרות אלו; המקור לסיכון העיקרי לעליית תשואות בארץ הינו עליית תשואות בחו"ל, ובעיקר בארה"ב, ולכן מומלצת המשך אחזקת פוזיציית שורט על האג"ח הממשלתי הארוך בארה"ב כרכיב ביטוחי לתיק האג"ח המקומי.
11:30 - מבט מהיר על מדד ת"א 25, שנסחר ביציבות נכון לשעה זו: 11 מניות במדד נסחרות בעליות, 14 האחרות יורדות. העולות המובילות: פריגו(עולה ב-1.1%), אלביט מערכות (עולה ב-0.9%) ובזק וקבוצת דלק (עולות ב-0.6%). היורדות הגדולות: החברה לישראל (מאבדת 1.2%), טבע(יורדת ב-0.8%) וגזית גלוב ונייס (יורדות ב-0.5%). מניית בזק מרכזת את המחזור הגבוה במדד, 7.5 מיליון שקל. טבע שנייה עם מחזור של 6.8 מיליון שקל.
11:00 - לקראת ההחלטה על הריבית מחר: בלאומי שוקי הון ובלידר שוקי הון צופים כי הריבית תישאר ללא שינוי, ברמה של 0.75% – עם סבירות גבוהה להורדה בחודשים הקרובים. בסקר שערך בית ההשקעות פסגות עולה כי 66% מהיועצים בבנקים מעריכים שבנק ישראל יותיר מחר את הריבית ברמתה הנוכחית. יתר היועצים מעריכים שהריבית תופחת ב-0.25%. בקרב הכלכלנים הבכירים בישראל דווקא קיים קונצנזוס שהריבית לא תשתנה מחר. בקרב החזאים המשתתפים בסקר הריבית שערכה סוכנות הידיעות "בלומברג" עולה כי 2 כלכלנים בלבד מתוך 16 סבורים שהועדה המוניטארית של בנק ישראל תפחית את הריבית.
הכלכלן הראשי של פסגות, אורי גרינפלד, מציין כי "המדדים האחרונים הראו שהאינפלציה בישראל במגמת ירידה. בנוסף, התחזקות השקל בחודש האחרון מייצרת לחץ על בנק ישראל להמשיך בתהליך הפחתת הריבית. יחד עם זאת, עדכון נתוני הצמיחה כלפי מעלה עשויים לשכנע את הועדה המוניטארית לשמור את מעט התחמושת שנותרה ולהמתין חודש נוסף בטרם יפחיתו את הריבית".
10:35 - מישוריםמוכרת לקבוצת השקעות מקנדה 50% מהחזקות החברה ב-4 מרכזים מסחריים בארצות הברית לפי שווי קרוב ל-40 מיליון דולר. המרכזים המסחריים זמן ההחזקה הממוצע של הנכסים הנמכרים הוא 12 חודשים בלבד. הנכסים נרכשו ע"י מישורים ושותף מקומי ב- 20.7 מיליון דולר ועברו השבחה נדל"נית מקיפה לרבות הכנסת דיירים, הגדלה משמעותית של תזרימי המזומנים מהנכסים והעלאת השווי הכלכלי של כל נכס ונכס. מישורים והשותף המקומי מוכרים כעת 50% מההחזקות ב- 19.3 מיליון דולר (66.3 מיליון שקלים), מעל הערכות השמאי בספרי החברה, ובכך מחזירים מישורים והשותף המקומי את מרבית ההשקעה בנכסים. סה"כ תזרים המזומנים הצפוי למישורים בעסקה עומד על 10.4 מיליון דולר והרווח לחברה ולשותף המקומי, מעל השיערוכים שנעשו בעבר, הינו 3.5 מיליון דולר.
10:25 - נטקסמדווחת על כניסת משקיעים פרטיים לחברה: החברה יוצאת בהקצאה פרטית לא מהותית לשלושה ניצעים בהיקף של של 235,295 מניות רגילות על פי מחיר של 850 אג' למניה (הגבוה בכ-11.5% ממחירה בבורסה), עבור סכום השקעה כולל של 2 מיליון שקל. לאחר ההקצאה יעמוד שיעור המניות על 4.4% מזכויות ההון וההצבעה (3.94% לאחר דילול מלא).
10:20 - תפרוןהתקשרה בהסכם למיזם משותף עם חברת קלובר (Clover Group International) המאוגדת בהונג קונג, המתמחה בפיתוח, תכנון וייצור של חזיות. במסגרת המיזם, באמצעות הידע והניסיון של החברה בפיתוח וייצור מוצרים בטכנולוגיית האל-תפר ובשיתוף עם הידע והניסיון של קלובר, יעלוהצדדים להקמת חברה בבעלות משותפת בחלקים שווים בהונג קונג, אשר מטרתה הראשונה הינה, תכנון, פיתוח, ייצור ומכירה של חזיות בטכנולוגית האל- תפר וכמו כן מוצרי הלבשה אחרים בטכנולוגיה זו.
10:15 - טבעדיווחה בשבוע שעבר על עזיבתו הקרובה של היו"ר פיליפ פרוסט ועל שינויים צפויים בהרכב הדירקטוריון ובגודלו. המשקיעים ממתינים להודעה על זהותו של יו"ר החברה הבא, כשבורסת השמות של המיועד לתפקיד החלה.
10:10 - אייסקיור מדיקלבדיווח חיובי נוסף. החברה העוסקת במחקר, פיתוח ושווק של מכשור רפואי לטיפול זעיר פולשני בגידולים בעזרת הקפאה, הודיעה הבוקר על מכירת מערכת של IceSense3™ השלישית במספר תוך חודש וחצי בארה"ב למפיץ נוסף בארה"ב, חברתTucker Medical Solutions - איתו חתמה החברה לאחרונה הסכם הפצה.
10:05 - כלל ביטוחמנצלת גם היא את סביבת הריביות הנמוכה כדי לגייס כסף ובזול. החברה דיווחה הבוקר כי חברת הבת שלה – כלל ביטוח מימון, שדרכה היא מבצעת את גיוסי החוב - בוחנת לגייס חוב בהיקף כולל של כחצי מיליארד שקל באמצעות הנפקת שתי סדרות אג"ח חדשות. כלל מדגישה כי אינה מתחייבת לביצוע גיוס חוב בהיקף האמור. חברות הביטוח נוהגות להשקיע את ההון העצמי שלהן בבורסה ולהשתמש בו לצורך השקעות שונות ולמחזור חוב קיים.
10:00 - חברת הספנות צים שבשליטת החברה לישראל נכנסת לשבוע גורלי כאשר עתיד הסדר החוב של החברה - הגדול ביותר שנעשה אי פעם בישראל - ועתיד החברה עצמה מתנדנדים. ביום שישי הקרוב תתכנס אסיפת בעלי המניות של החברה לישראל כדי להחליט אם לאשר את הסדר החוב בחברה, שחייבת כ־3.2 מיליארד דולר לנושיה. במקביל ביום שלישי ביהמ"ש ידון בוויתור על מניית הזהב של המדינה בצים, כשבחברה לישראל טוענים שבלעדי הוויתור, צים תגיע לפירוק.
9:50 - עליות קלות בפתיחת שבוע המסחר: המדדים ת"א 25, ת"א 100 ומדד הבנקים עולים ב-0.1%.
9:25 - אלביט מערכותהודיעה על זכייה בחוזה ראשון בפיליפינים. החוזה המוערך בכ-20 מיליון דולר הוא לאספקת נושאי גייסות משוריינים מושבחים לצבא הפיליפינים. השדרוג יכלול צריחים בלתי מאוישים בקוטר 25 מ"מ, עמדות נשק בלתי מאוישות בקוטר 12.7 מ"מ ומערכות בקרת אש עבור צריחים בקוטר 90 מ"מ. נושאי הגייסות המשוריינים יסופקו במהלך תקופה של שנה.
9:20 - איתמר מדיקל חתמה על הסכם שיווק והפצה אסטרטגי בשוק היעד המרכזי שלה ביפן: חברת המכשור הרפואי איתמר מדיקל הודיעה היום כי תאגיד המכשור הרפואי הבינלאומי הגדול Nihon Kohden בחר במוצר החברה ה- EndoPAT™ כמוצר הדגל שלו להערכת תפקוד עורקים וישווק אותו כמוצר מוביל לכ-100 אלף רופאים כלליים ובתי חולים פעילים ביפן עמם הוא עובד.
9:10 - אאורה השקעות מדווחת על השלמת ההסכם לפיצול נכסים עם חברת פלאזה. החברה תשלם לפלאזה סכום של 650 אלף יורו (מתוכם 35 אלף יורו יועמדו כערבות לטובת החברה),כך שלאחר העברת התשלום יוותרו בידי החברה מלוא הזכויות בחברות הבאות: Bas development המחזיקה קרקע בעיר פלוישט, Malibu Invest
SLR המחזיקה בקרקע בעיר בוקרשט ובחברת Spring Invest SLR המחזיקה בקרקע בעיר ברשוב, יתר 2 החברות תועברנה במלואן לחברת פלאזה. אאורה צופה כי להשלמת העסקה תהיה השפעה חיובית על דוחותיה של החברה.
9:00 - קבוצת דורישבשליטת גזית גלוב תיסחר היום לאחר כישלון הצעת הרכש שהגישה לחברה הבת דורי בניה. בחמישי בערב לאחר המסחר דיווחה קבוצת דורי על כישלון ההצעה לרכישת 40.3% ממניות דורי בניה המוחזקות על ידי הציבור: ההיענות להצעת הרכש הייתה זניחה והסתכמה ב-2.6% בלבד.
8:30 - ואלה הן הדואליות שחוזרות לת"א עם פערי ארביטראז' בולטים:
פער חיובי: פריגו- 1.5%; אופקו- 0.3%; מזור רובוטיקה- 2%; פוטומדקס- 4.6%; רדהיל- 2.1%; אקס טי אל- 4.9%; תפרון- 6%.
פער שלילי: טבע- 0.5%; פריון- 2.8%; אלוט - 3.9%; פרוטליקס- 2.5%; סאפיינס- 3.3%; סרגון- 4.9%; טופ אימג'- 3.1%; כן פייט- 2.5%; די מדיקל- 17.5%
7:45 - ולאחר סגירת שבוע חיובית בחמישי שעבר, רסת ת"א פותחת שבוע חדש על רקע העליות שנרשמו בשישי במדדים המובילים בניו יורק: S&P 500 עלה ב-0.2% ורשם את הסגירה החיובית השישית ברציפות ואת הפעם השלישית ברציפות וה-22 מתחילת השנה בה הוא ננעל בשיא. דאו ג'ונס עלה ב-0.2% ורשם את הפעם ה-11 מתחילת השנה בה הוא ננעל בשיא. נאסד"ק עלה בשיעור דומה לשיא מאז אפריל 2000. בסיכום שבועי: דאו ג'ונס הוסיף 1%, נאסד"ק - 1.3% ו-S&P 500 התחזק ב-1.4%. היום לא פורסמו נתוני מאקרו משמעותיים.
בורסה צילום: תומי הרפז
